Utilização da Análise por Envoltória de Dados (DEA) como modelo para análise de eficiência financeira

Abstract

O artigo tem como objetivo demonstrar um modelo de eficiência financeira, utilizando-se para isto o modelo DEA com diversas variáveis, serão utilizados para análise de informações coletadas de instituições financeiras. Para se conseguir o ranqueamento dos bancos mais eficientes houve a necessidade de se utilizar métodos de seleção de variáveis, com o intuito de manter a capacidade discriminatória do modelo proposto. A partir da identificação de bancos que constavam na listagem publicada pela revista Valor 1000, edição 2015, o estudo analisou a eficiência de vinte instituições financeiras onde foram utilizados como inputs o ativo total e operações de crédito, já como outputs tivemos o patrimônio líquido, resultado operacional e resultado líquido. Além da análise de eficiência das Instituições financeiras, também foi realizada a análise de supereficiência dos seis maiores bancos do ranking da revista Valor 1000. O modelo mostrou-se válido, pois propõe a utilização da técnica DEA para ranqueamento de eficiência financeira de instituições utilizando um número elevado de variáveis.

The article have a goal, demonstrate a model of financial efficiency, using for this the DEA model with several variables will be used to analyze information collected from financial institutions. To achieve the ranking of the most efficient banks was necessary to use variable selection methods, in order to maintain the discriminatory power of the model. From the identification of banks appearing on the list published by the magazine Valor 1000 edition in 2015, the study looked at the effectiveness of twenty financial institutions which were used as inputs total assets and loans, since as outputs had shareholders' equity, results operating and net income. In addition to the financial institutions efficiency analysis was also performed analysis of the six largest banks in the magazine's ranking Valor 1000. The model was valid, because it proposes the use of DEA for efficiency ranking of financial institutions using a large number of variables.