O desempenho da economia gaúcha em um modelo SCGE : uma abordagem estruturalista

Abstract

Neste trabalho desenvolvemos um modelo estruturalista de equilíbrio geral computável (SCGE) para estimar o impacto de choques em variáveis econômicas da economia do Rio Grande do Sul. A matriz de insumo-produto do estado gaúcho do ano de 2003 serviu de base para a construção do nosso modelo e para as simulações. O impacto econômico de três choques investigados são: um aumento dos gastos do governo, uma desvalorização cambial e uma desvalorização cambial combinada com o aumento do investimento. Os resultados mostram que os gastos públicos impactam positivamento a economia gaúcha, pois o seu efeito na performance de curto prazo da economia do estado mostra-se pouco sensível a mudanças nos parâmetros de comércio exterior. Ademais, entre todos os experimentos analisados, uma desvalorização cambial, acompanhada de aumento do investimento, engendrou a maior expansão produtiva (1,73%). Em síntese, os resultados indicam efeitos positivos dos experimentos na economia gaúcha.

This paper presents a struturalist computable general equilibrium model (SCGE) that attempts to evaluate the impact of simulation exercises on the economic performance of the Rio Grande do Sul (RS) economy. The input-output matrix of RS serves as a benchmark for our model. Three experiments are applied: a rise in government expenditure, an exchange devaluation, and an exchange devaluation with a boost in the investment level. In this vein, government spending has a positive impact in the economy. This result being relatively independent from changes on trade elasticities. Further, the exchange devaluation followed by productive investment presented the major impact in the economy (1.73%). The results suggest that every experiment impacts positively the economy of RS.